对于刚来的新移民，其实对加拿大和美国的投资是不太懂的。品种太多，陷阱太多，钱没挣到，还一肚子气。所以一般新移民在银行买个基金，效果很差。我刚来的时候，一个台湾老太太向我说了RESP好处，她认为这是难得的政府给钱项目。给一个小孩每年存入2500，政府就补贴500，自己可以投资，最后小孩读大学取钱可以小孩自己报税，几乎等于免税。她说的，我听了后查了查都对，唯独BMO的基金没几个好的，我在BMO浪费了宝贵的几年投资机会。6年持续下来，竟然只有15%。
看清银行基金的本质之后，我自己开始研究贷款投资的可能。每次去参加讲座，别人都会推荐买保险或者贷款投资。我知道理财顾问的意图，一份保险就意味着他／她的几千元钱的收入；而一份基金，则是每年1%的收入。这也是有些理财顾问死缠烂打的原因。经过一段时间学习，我终于稍微弄明白了加拿大的情况。加拿大比较有意思的是，贷款利息和贷款投资收益是分开的。贷款利息可以直接税前扣除，而贷款投资收益，则到变现时报入当年的税。简单点说，就是贷款利息跟RRSP的地位一样。所以，我的任务就是要挑选一种投资，使得贷款投资收益达到贷款利率或者更高。假如两者一样，则还有的挣。比如，今年贷款利息4000，未变现贷款投资收益4000，收入100000，则今年收入变成96000，而投资收益则留待将来，如果没收入时变现则不用交税。有收入时，则把2000加入当年收入。
认识到贷款投资的可行性之后，就有几个问题了，第一，要贷款利率低；第二，要贷款投资收益高于贷款利率；第三，要靠谱，不能小公司小打小闹，哪天关门卷款携逃。这里只聊聊前两个，第三个不聊，免得变成广告。贷款利率，一般跟基本利率相关，下浮或者上浮一些点，今天基本利率是3.95%，有的会加0.25%或者0.5%。所以投资收益至少得4.5%以上才有利可图。这里又包含一个问题，基金一般要收取管理费，加拿大的基金在2%到3%之间。这样说来，基金包含管理费要达到7%左右，才能够平衡贷款利率。对于年份好的年来说，7%并不困难，但对于差的年份来说，亏损的可能性极大。
事实上，加拿大美国市场，分红率是比较高的，5%的分红率是完全可能的，问题的关键在于公司股票价格变化。我看到股票的剧烈波动，比中国大陆大多了。一般贷款的银行怕亏损，所以指定了投资保险基金，因为有亏损时的保障，即期满75%或者死亡100%由保险公司赔付。加拿大的保险并不多，最常见的sunlife，manulife还有canadalife之类，他们的基金也业绩各不相同。贷款投资一般来说，要把资金投资到高风险或者中高风险上，才有可能达到有所收益的目的。另外，还有一个麻烦事，是不能轻易退出。如果写着DSC（Defer Sale Charge）的基金，退出成本逐年递减，第一年要退出，那就5%都不止了，到第7年退出，则不用钱了。在manulife的投资，相对比较容易把收益变现，只要几千块就可以变现，Canadalife则要求总额到11万5的时候可以变现几千块。
我家办了几个贷款投资，有canadalife也有manulife，今年收益非常好，但将来就不一定了。设想一下这样一个场景，我家办理了10万贷款投资，我一年出4200块利息给银行，基金拿着银行的10万，买股票投资，每年收取2500块管理费，分给我的基金代理1000块。我承担着投资失败风险，也享受着投资成功的喜悦，同时也促进了加拿大的贷款以及投资市场，带来了就业机会。一切的一切，就是我出的那4200块利息。
看清银行基金的本质之后，我自己开始研究贷款投资的可能。每次去参加讲座，别人都会推荐买保险或者贷款投资。我知道理财顾问的意图，一份保险就意味着他／她的几千元钱的收入；而一份基金，则是每年1%的收入。这也是有些理财顾问死缠烂打的原因。经过一段时间学习，我终于稍微弄明白了加拿大的情况。加拿大比较有意思的是，贷款利息和贷款投资收益是分开的。贷款利息可以直接税前扣除，而贷款投资收益，则到变现时报入当年的税。简单点说，就是贷款利息跟RRSP的地位一样。所以，我的任务就是要挑选一种投资，使得贷款投资收益达到贷款利率或者更高。假如两者一样，则还有的挣。比如，今年贷款利息4000，未变现贷款投资收益4000，收入100000，则今年收入变成96000，而投资收益则留待将来，如果没收入时变现则不用交税。有收入时，则把2000加入当年收入。
认识到贷款投资的可行性之后，就有几个问题了，第一，要贷款利率低；第二，要贷款投资收益高于贷款利率；第三，要靠谱，不能小公司小打小闹，哪天关门卷款携逃。这里只聊聊前两个，第三个不聊，免得变成广告。贷款利率，一般跟基本利率相关，下浮或者上浮一些点，今天基本利率是3.95%，有的会加0.25%或者0.5%。所以投资收益至少得4.5%以上才有利可图。这里又包含一个问题，基金一般要收取管理费，加拿大的基金在2%到3%之间。这样说来，基金包含管理费要达到7%左右，才能够平衡贷款利率。对于年份好的年来说，7%并不困难，但对于差的年份来说，亏损的可能性极大。
事实上，加拿大美国市场，分红率是比较高的，5%的分红率是完全可能的，问题的关键在于公司股票价格变化。我看到股票的剧烈波动，比中国大陆大多了。一般贷款的银行怕亏损，所以指定了投资保险基金，因为有亏损时的保障，即期满75%或者死亡100%由保险公司赔付。加拿大的保险并不多，最常见的sunlife，manulife还有canadalife之类，他们的基金也业绩各不相同。贷款投资一般来说，要把资金投资到高风险或者中高风险上，才有可能达到有所收益的目的。另外，还有一个麻烦事，是不能轻易退出。如果写着DSC（Defer Sale Charge）的基金，退出成本逐年递减，第一年要退出，那就5%都不止了，到第7年退出，则不用钱了。在manulife的投资，相对比较容易把收益变现，只要几千块就可以变现，Canadalife则要求总额到11万5的时候可以变现几千块。
我家办了几个贷款投资，有canadalife也有manulife，今年收益非常好，但将来就不一定了。设想一下这样一个场景，我家办理了10万贷款投资，我一年出4200块利息给银行，基金拿着银行的10万，买股票投资，每年收取2500块管理费，分给我的基金代理1000块。我承担着投资失败风险，也享受着投资成功的喜悦，同时也促进了加拿大的贷款以及投资市场，带来了就业机会。一切的一切，就是我出的那4200块利息。
