1、有些保险公司的产品是exclusive的,单纯的broker做不了,当然,你可以和有权限做这些产品的销售合作,但这并不是说你有销售权限。
2、participating的寿险产品,从字面意思就可以看明白,是“参与形”的,也就是参与整个分红保单账户的派息,这个派息由三部分组成:1)投资收益;2)正向死亡率;3)分红保单账户的管理效益,而投资收益一般只占全部分红的40-60%。manulife原来的performax就属于这类产品。目前london life、great west life、canada life、sun life的分红险也属于这一类。而这一类分红险,又可以再进一步细分,这里就不赘述了。
3、non participating的产品,字面意思看,就是“非参与形”的,也就是不参与整个保单账户的收益。这一类保单派发的credit只是基于投资收益,没有其他两个维度,即“正向死亡率”和“管理效益”的补充。而manulife现在的performax gold就属于这一类产品。performax gold目前派发的credit,有一段字体很小的注释,说明了目前的投资回报情况和manulife补贴的情况,该部分补贴到2019年终止,此后所有的credit就完全由投资来决定了。
1. 终生寿险(whole life insurance, or whole of life assurance),有至少7中不同的形式,其中,参与型(participating)和非参与型(non-participating)是这至少7中里面的两种。华语保险经纪口中的“分红型终生寿险”尽管很多情况下概念很模糊,但多半指的参与型终生寿险。
2. 先说什么叫非参与型(non-participating)。非参与的意思就是保险公司不让保单持有人参与分享保险基金的投资盈利。与一张非参与型终生寿险保单相关的所有价值,如赔付额、保单取消现金价值、保费等都在保单被承包之日就基本被确定下来,简单地说,你看到的那张预计表上的所有数字都是几乎是确定的,而不是估计的,所有那些数字都是保险公司保证了的,不可改变的,与市场无关,与保险基金的投资盈亏基本无关。总之钱不够了保险公司补足,钱多余了保险公司赚点,投保人什么都不用操心了,反正什么都是保险公司保证的,确定的。
3. 什么叫参与型(participating)(在美国叫par,在其他英联邦国家叫with-profits policy)呢?参与的意思就是保险公司让保单持有人参与分享保险基金的投资盈利。而被分享的投资盈利,在不同保险公司有不同的叫法,比如在Manulife叫credit,在Canada Life叫dividend,在美国很多公司叫refunds,在其他英联邦国家叫bonus,中国人呢,喜欢把它叫做“分红”。虽然我不喜欢“分红”这个叫法,这里也将就着这么叫吧,免得再跟其他概念混淆。“分红”并不是确定的,而是可能每年变动的,与保险基金过去若干年的移动平均盈利水平相关。未来逐年“分红”的多少,将决定你的保单今后的赔偿额、保单取消现金价值,甚至关系到你需不需要继续支付保费。一张“分红”型终生寿险保单,预计表上的大部分数字都真的是预计,也就是说那时候怎么样实际是不确定的,比如“分红”多,赔偿额和现金价值就会大些,“分红”少,赔偿额和现金价值就会小些。“分红”比预期少,还可能导致你预期不再支付保费的计划泡汤,原本计划10年付清的保单可能15年后又找你要钱了。当然,如果你不希望这种事情发生,还有一种limited pay whole life,其实是在participating whole life上加一个保证,就是限定年数付清保单的保证,比如10年,15年,或20年,保证付清,那以后保险公司再不找你要钱,这种limited pay whole life比pay for life participating whole life要贵一些,因为是保险上又加了一个保险。
4. 加拿大其他保险公司不说,先说较大的三家:Manulife, Canada Life, Sun Life,这三家都有“分红”型终生寿险。其中Sun Life是借鉴的Canada Life的传统平台,所以后两家的保单结构很相似,都属于传统的participating whole life;而Manulife的Performax Gold,是在传统participating whole life的主干上,嫁接了一些universal life的枝子,算是一个创新平台,但是从总体来看,还只能把它归入participating whole life一类,也就是说,Performax Gold也属于“分红”型终生寿险,因为它确实让保单所有人参与“分红”。
5. Performax Gold并不是传统的participating whole life,但它也绝不是纯粹的non-participating whole life,或“非分红”型终生寿险。后者是完全不同类型的保单,参见2关于non-participating的定义。
6.Performax gold和par真正的区别是以上,不要用自己的定义去定义Performax,你所谓的par也许会让你在未来挨客户批评,所以多麻烦学习,你说的那些感觉没有任何意义和区分出per和par,且是一些最浅显的东西。并没有解答我的问题,也没有说per为什么不是par,更没有说par和non-par的实际上的区别。你只是再说客户拿到“分红”一个是叫credit一个是因为公司效益和死亡率。请问这个有什么意义吗?还是说你所说的par分红一定比per多?
7.最后,绝大部分公司的保险我都能销售给客户且合法,难道同一个产品你能比我便宜?不要老是说一些无聊的且没有意义的问题,