回报最大化/风险最小化的投资方法:Growth investing

[onlyonlynotlonely]

BIGC: 这个出乎意料。 几天内暴涨。低价买回 关闭PUT。 4天就赚了800 USD。 年化回报： 720%!
我贴出来的OPTION交易只是个别例子。 我每个月交易option 50次左右。我会监视利用总资金。保持在一定范围内。很系统化的。还有我用Googledrive spreadsheet管理交易，超级方便！

Date	share	# contracts	Price	Total	Option	ROI
Aug 24,2020		1	-$350.00	-$350	Sep 18, put 65	original: 77%
Aug 24,2020		1	-$710.00	-$710	Oct 16, put 65	Original: 74%
Aug 26,2020		1	$67.00	$67	BTC Sep 18, put 65	Actual:783%
Aug 28,2020		1	$190.00	$190	BTC Oct 16, put 65	Actual: 720%

 

[vickyzyd]

您说的google drive spread sheet, 是自己输入各个交易是吧？如果是这样确实能跟踪一下，不过也挺麻烦

另外，总资金的利用率，您怎么控制，就是说买股票用掉多少的资金？另外卖option控制到总资金率的多少百分比？

我记得您说用的是IB的平台是吧？股票交易和option交易费怎么样？

 

[onlyonlynotlonely]

您说的google drive spread sheet, 是自己输入各个交易是吧？如果是这样确实能跟踪一下，不过也挺麻烦
-是自己输入。每个月50个交易。每个交易化几分钟输入。 比采购工作的数据输入量少太多了。我觉得很轻松。


另外，总资金的利用率，您怎么控制，就是说买股票用掉多少的资金？另外卖option控制到总资金率的多少百分比？
--Cash secured put有多少现金才卖多少put. put的成本以assignment cost计算。 卖一个50的PUT，必须有5000的现金在账号。如果是MARGIN ACCOUNT，超出一点点可以，但不要太多。

我记得您说用的是IB的平台是吧？股票交易和option交易费怎么样？
-是IB，非常适合OPTION。每次交易$1. 100股以上按1分/股计算。ASSIGNMENT FEE:免费。
我也 用ITRADE，每次交易$10。ASSIGNMENT FEE $65 美元！

这个OPTION话题不是成长股，其实跑题了。

 

[vickyzyd]

您说的google drive spread sheet, 是自己输入各个交易是吧？如果是这样确实能跟踪一下，不过也挺麻烦
-是自己输入。每个月50个交易。每个交易化几分钟输入。 比采购工作的数据输入量少太多了。我觉得很轻松。


另外，总资金的利用率，您怎么控制，就是说买股票用掉多少的资金？另外卖option控制到总资金率的多少百分比？
--Cash secured put有多少现金才卖多少put. put的成本以assignment cost计算。 卖一个50的PUT，必须有5000的现金在账号。如果是MARGIN ACCOUNT，超出一点点可以，但不要太多。

我记得您说用的是IB的平台是吧？股票交易和option交易费怎么样？
-是IB，非常适合OPTION。每次交易$1. 100股以上按1分/股计算。ASSIGNMENT FEE:免费。
我也 用ITRADE，每次交易$10。ASSIGNMENT FEE $65 美元！

这个OPTION话题不是成长股，其实跑题了。

明白了，非常感谢您的回答

 

[啊美]

BIGC: 这个出乎意料。 几天内暴涨。低价买回 关闭PUT。 4天就赚了800 USD。 年化回报： 720%!
我贴出来的OPTION交易只是个别例子。 我每个月交易option 50次左右。我会监视利用总资金。保持在一定范围内。很系统化的。还有我用Googledrive spreadsheet管理交易，超级方便！




Date
share
# contracts
Price
Total
Option
ROI


Aug 24,2020


1
-$350.00
-$350
Sep 18, put 65
original: 77%


Aug 24,2020


1
-$710.00
-$710
Oct 16, put 65
Original: 74%


Aug 26,2020


1
$67.00
$67
BTC Sep 18, put 65
Actual:783%


Aug 28,2020


1
$190.00
$190
BTC Oct 16, put 65
Actual: 720%

这是为了报税用的吗？

 

[啊美]

对于高速增长的公司来说，眼光看远点。好公司的，刚开始股价是偏高的。 然后可能有所反弹。 也有可能一直稳定上涨。

NCNO过去几年revenue增速50%一年。 预期未来几年保持差不多的增速。
我观察它价格走势。它有很大的稳定性。没有大涨大跌。我觉得未来有可能稳定增长。 原因是：银行操作系统+ cloud。 这两者组合非常好。 操作系统的消费具有很大稳定性。CLOUD就更稳定了。

拿zoom video来说说。这个例子有点极端.它的Revenue增速太恐怖了。1年增长100%+。 因此刚开始投资者很热情，推高了股价。才几个月，股价由60升到100. 过了几个月，价格又回到了60。 可是，1年多后，看看它股价 $290.

zoom video 今天涨得太猛了， 你买了几股？

 

[goagoc]

Vanguard Growth 成长ETF (VUG) 过去10年每年: 14.70%
Vanguard S&P 500 ETF (VOO)过去10年每年:18.52%
成长ETF比SP500 ETF高4%.

这就是为什么不买ETF。 ETF长期回报只有10%左右一年。 成长ETF只比普通ETF一年高几个%点。
自选股的目标就是超过市场表现，如果不能超出市场表现，那就不值得多花功夫。 功夫对了，一份耕耘，一分收获。在美国市场自选超高速成长股，可以达到30% 到50%一年，远超SP500。

Zoom Video(ZM) 股价爆发了！昨天涨了8%。今天市前涨了37%！估计今天有short squeeze. 今天预计会提升到账号第一位，超过GSHD和KNSL。 Zoom 创始人/CEO Eric Yuan是美国华人。 Zoom的科研工程师很多都是位处大陆的。 这也可以说是中国人的骄傲。

过去三季度Revnue变化:

Q4, 2020:188.25m,
Q1, 2021:328.17m,+ 74%,
Q2,2021: 663.5M, +102% !

什么概念？ 过去几年平均一年才增长100%左右。 这个季度一个季度revenue超过去年全年622.66m！

很多人说这个楼好，可是好在哪里没有说，有没有得到什么利益也没有说。买了什么股也没有说。 我好像自言自语。所以说，真正明白投资的人很少。 大部分人只懂得买ETF，mutual fund.

过去二十年本就是growth outperforms value。不知道你是不是楼主， 我回复的唯一原因是看到楼主说持有近两百只股票，年底花很多时间报税的，再踩一句巴菲特持有的是垃圾股。。
真正明白投资的人的确很少，对市场敬畏点没什么不好

 

[onlyonlynotlonely]

我上月卖点ZM(Zoom),有点担心它的市值太大了. 退到第三位.23股卖了5股（价位$413）。我卖了它就大涨。哈。 不卖了。看趋势，它可以继续涨几年。
Net( Cloudfare)跳到第二位.
PTON(Peloton )跳到第一位.
第四位: TWLO
第五位: TTD

上个月退出QTWO,PAYC,换成PTON, DOCU. PTON室内运动。病毒前就猛涨,速度100%一年。DOCU数远程字签约。增速40-50%一年。网络数字化趋势不可挡。如果可以方便在家作的事，人不想外出的。少折腾。前人例子Amazon,Netflix.

才9个半月，净资产 从2019底35.5万变成现在47万左右。增长了33%。这里扣除了1万多生活费了。这里一半功劳hyper growth stocks.一半功劳cashed secure put, covered call.

 

[van_gate]

我卖了pton就没给再上车的机会，docu的covered call 肯定要被call走了。
三个字，少折腾

 

[van_gate]

TTD是绝对的妖股

 

[Zifeng]

我非常感谢美国提供的投资市场。 我现在明白创业为什么比打工好。工资麻醉人的精神,给人安全感。使人依赖工资，不能发挥自己最大的潜能。 有句话说："笼鸡有食汤锅近，野鹤无粮食天地宽。" 3月底开始我卖美元PUT OPTIONS。动了大概10万资金。 收入非常稳定。 这4个月，平均每个月赚了$8500加币！这等于1年10万加币收入。单单4个月 的put options收入，我就赚了之前做采购工作的时候1年工资！还有增长股的增值呢？ 起码，投资的税收比工资税收低很多。不用开车，省了油费，折旧费。 冬天变得非常好过。 每个星期只需要出去一天。

现在 回头看， 2019年11月，因为对公司各种不满，和自己投资进化到一定的阶段导致的唐突的辞职决定，从最初怀疑自己，到最后得出完美的结果。
再说，怎么改变财富运？ 多孝顺父母，多做慈善。 能做到这两点，富裕只是时间问题。 富裕又有点危险。人富裕了就容易堕落，沉迷于享受，这点要非常小心。

赞这句：

我现在明白创业为什么比打工好。工资麻醉人的精神,给人安全感。使人依赖工资，不能发挥自己最大的潜能。 有句话说："笼鸡有食汤锅近，野鹤无粮食天地宽。

再说，怎么改变财富运？ 多孝顺父母，多做慈善。 能做到这两点，富裕只是时间问题。 富裕又有点危险。人富裕了就容易堕落，沉迷于享受，这点要非常小心。
[/QUOTE]

 

[Bigbear72]

这帖子我从头看到尾，基本没看懂。

 

[Zifeng]

楼主换个ID， 随缘发点帖子，只是不想浪费太多时间。 2019底资产35万。现在40万。 期间没有打工。

我的方法就是太简单，老外都不相信我。认为我是纯粹的惯性投资(momentum investing)。 老外总喜欢分类。 我只是找优质公司的特征。 我不费力气去研究为什么它们优秀。 简单几个数据+人类行为(物以类聚，人以群分）就很容易找到优质公司。 股市就像投票。有人一直投票。股票才会稳定增长。 财务数据再怎么精彩，没人投票也没用。


7月6日决定降低股票数量，从200只股中挑出了29只。
价值总共35万资金，分配25万给增长股。 10万分配给卖 cash secured put option。

options不是一般人应该碰的。只想说点。
卖PUT optoin 回报50%一年，只复利30%，取出20%变现金存银行。 我观察到卖 put options一个重要的地方是尽量不要利滚利，不要贪婪。 如果把利滚回去，股票涨跟着卖，strike价格提高，assignment成本提高，股市大跌时，之前的利润就会蒸发掉。 不要 用margin 卖put。 最好有足够现金卖cash secured put。也就是说，有1万加币存在股票账号，就只卖价值1万加币的strike assignment成本的put。 平均金额Staggered 1周到4周。例如2.5万第1星期过期。 2.5万第2星期过期。 2.5万第3星期过期， 2.5万第4星期过期。 这样做是分散熊市风险。离过期日越近，put option价格暴涨可能性越低。 虽然我用现金，还是在Margin account里面。如果short option暴涨，还是会影响margin power。 Short option可以全部暴涨10倍，账号也没事。这种情况几乎不会发生。 回报目标还是至少50%一年。 目前股市已经涨回去，已经很少大跌之后慢慢反弹的机会卖put option。 目前还是卖JETS $15 strike, SDC $7 strike put options等等。 Jets涨到$20以上就不卖put了。 SDC涨到$10以上也不卖put了。
Put options还可以找那些新IPO的未来有增长空间的公司股票来卖 ，赚一次性收入。它们未来预期增长，只是时间问题。 它们股价持续涨，就不卖put了。 或者只卖一个月，或者卖几个月。 例如最近卖了VROOM $40 STRIKE， 卖了Zoom Info$35 strike put. 回报分别年化40%到50%。 美国市场每年都有优秀公司上市，所以会不断有新IPO可以卖PUT OPTIONS。

并且，付清了2万LOC。 消除了大部分margin的使用。


@iou2007
你的资金量相当不错。 你可以考虑分配10%资金平均买我所持的29只增长股。过几年，结果会相当不错的。 甚至过1年，你就惊讶了。 不要再平衡，让它们自由增长，除非个别占比例太大，可以消减。
投资增长股最重要的是分配自己可以睡好觉的现金量。 我已经退休了。 我自己分配1~2年现金就够了，因为我有PUT OPTION收入。
这样是重质不重量的实践。


现在我所持29只增长股和数量，总额大该25万加币。 我7月6日调整策略。所以MTD指的是从7月6日到今天的价格变化。
增长股不用看入市时机， 越早买入越好。 持有的标准是它们增长快，增长没有变慢。
看附件图：

略帮楼主算了一下，29个优选股按今天周五收盘价，7月29日至今已经涨幅22% ， 非常不错。

我现在三万本金，等到了10万，尝试用楼主的方法。退休前目标35万。呵呵

 

[van_gate]

我也尝试开始卖naked put和covered call, 买put和leaps call.

 

[暖暖学琴]

楼主的投资理念真不错?

 

[onlyonlynotlonely]

更新一下.

美国大选几乎成定局. BIDEN 将会赢. 没了不确定性,市场大涨. 特别是成长股, 还有新能源股,几天内涨了有10%. 大选前曾经大跌.这只是反弹.


附图.
目前的持有股票:
买了点SNOW,观察中.
EVBG换成SPT.



今年的交易:





回报率对比SP500: 从7月6日开始

我的成长股跟SP500距离持续拉开.

 

[Zifeng]

你的清单一直在我的watchlist 里面，谢谢。

 

[onlyonlynotlonely]

我卖了pton就没给再上车的机会，docu的covered call 肯定要被call走了。
三个字，少折腾

我在年初卖过PTON的PUT,没买股票. 当时价格$30左右. 最近才正式建仓,成本$90每股. 没有错过上车机会. 成长股成长时间很长的,最少几年. 以后只是增长速度变慢而已. 现在PTON营收(Revenue)每年增长100%,这种速度很难得.

 

[onlyonlynotlonely]

略帮楼主算了一下，29个优选股按今天周五收盘价，7月29日至今已经涨幅22% ， 非常不错。

我现在三万本金，等到了10万，尝试用楼主的方法。退休前目标35万。呵呵

不错. 投资就需要这种细心. 有细心才能系统分析问题,看问题才会全面.
你可以开个IB 账号, 它支持买卖partial share,也就是说你可以买少于1股的股票, 例如可以买0.1 股.

之前有人说,花时间自选成长股,不如买成长ETF.我懒得回答.这里回复一下. 呵呵..

粗略数据:
我的大概30支股票, 从7月6日 建立以来到11月5日回报率是:25%,
同一时期:SP500 11%
同一时期:成长股ETF IVW 13%

成长ETF长期每年 回报10几个%. 可以跟30% 至50%一年回报比吗? ETF, Mutual fund的回报就是市场平均回报,或多或少加减几个%.

天下没免费午餐,正确的多努力,可以多收获. 大部分人都只会得到平均或低于平均回报. 远超市场回报的只会属于少数人.

 

[lovemapleleaf]

略帮楼主算了一下，29个优选股按今天周五收盘价，7月29日至今已经涨幅22% ， 非常不错。

我现在三万本金，等到了10万，尝试用楼主的方法。退休前目标35万。呵呵

楼主的方法很好，既然想用，为什么不现在就开始？

资金小的时候想以小博大，幻想着孤注一掷重仓某个牛股，抄到个大底，一下就翻几倍，然后收手开始价值投资，这种想法的风险有点大，只有少数的人比较幸运的达成所愿，多数人不但赚不到钱，反而是会把本金都亏掉，我觉得不如现在就按楼主的方法去实践

三万本金实践楼主的方法是完全可行的，但要选个低佣金的券商，少量资金每次买不到100股，IB交易佣金大概1刀，比较适合。