北美实时股市股票

[观雨]

有个问题请教马老师：
http://finance.yahoo.com/news/puts-target-more-losses-amd-121402688.html

记得之前马老师教导，从option chain上看，大量的call是阻力点，大量的put是支撑点。为什么上面这篇文章的逻辑恰好相反，把大量put解读为阻力点呢？

 

[观雨]

Bought-to-close PRAN Nov.22 2014 put@2.5; 0.85\0.66; 4 months Gain 12%

 

[观雨]

Sold PFE Jun 19 2015 Call@31；0.4\0.81；10天收益102%

Bought YHOO Jan 15 2016 Put@45
Bought YHOO Apr 17 2015 Put@44

 

[观雨]

Sold PFE Jan 15 2016 Call@30；1.23\1.91；15天收益55%;

Bought IBM Jan. 20 2017@175

 

[观雨]

Sold WFM Jan. 15 2016 Call@40; 4.1\7.55; 110天收益84%；

Bought BHP Jan 20 2017@65;
Bought NWS Apr 17 2015@17;
Bought APA Jan 20 2017@82.5

 

[观雨]

LMCA 太流氓了，昨天一下暴跌25%也就罢了，结果今天还把我的call@55减记85%，原来$1.25买的call，被重新记账为$0.2（所有option今天以$1.25卖掉，再以$0.2买入，并且日期后面多了一个标记2，价格似乎也和yahoo上的报价不太一致），相当于强制realize loss。
本来价格浮动成$0.2也不少见，从accounting角度讲，是今天还是以后realize亏损倒是区别不大，但是敌人为什么这么做呢？ms有什么猫腻，只是我搞不明白，请哪位前辈指点一下。

 

[反清复明]

LMCA 太流氓了，昨天一下暴跌25%也就罢了，结果今天还把我的call@55减记85%，原来$1.25买的call，被重新记账为$0.2（所有option今天以$1.25卖掉，再以$0.2买入，并且日期后面多了一个标记2，价格似乎也和yahoo上的报价不太一致），相当于强制realize loss。
本来价格浮动成$0.2也不少见，从accounting角度讲，是今天还是以后realize亏损倒是区别不大，但是敌人为什么这么做呢？ms有什么猫腻，只是我搞不明白，请哪位前辈指点一下。

作为老前辈，我来说几句。

根据你描述，这是每天电脑记账，计算你的MARGIN，不算强制执行。也许明天有一单成交0.80元，也可能明天有一单成交0.05。 交易商总得采用一个数字作帐啊。关键是这些数字没有意义。 你是WAY OUTOFMONEY， 时间到了结算日前3个月，这个数字才比较真实。

做这样股票的OPTION，和玩老虎机没有什么区别，输赢都不知道怎么来的。主要原因是成交稀少，BID和ASK天差地别。 所以你这是纯粹的玩。既然是玩，也不要太计较为什么这样了。

 

[反清复明]

如果有任何老老前辈对我的说法有异意，请以老老前辈的说法为准。

 

[观雨]

作为老前辈，我来说几句。

根据你描述，这是每天电脑记账，计算你的MARGIN，不算强制执行。也许明天有一单成交0.80元，也可能明天有一单成交0.05。 交易商总得采用一个数字作帐啊。关键是这些数字没有意义。 你是WAY OUTOFMONEY， 时间到了结算日前3个月，这个数字才比较真实。

做这样股票的OPTION，和玩老虎机没有什么区别，输赢都不知道怎么来的。主要原因是成交稀少，BID和ASK天差地别。 所以你这是纯粹的玩。既然是玩，也不要太计较为什么这样了。

如果有任何老老前辈对我的说法有异意，请以老老前辈的说法为准。

谢谢白莲教的老前辈的指点，不过我还是有点儿不明白：
1、不知道别的broker的情况，但是在QuesTrade做Long call/put交易是不给margin的，就是说用的是100%我自己的cash，赔还是赚都不关交易商的事儿；当然，做Short call/put的时候margin是起作用的，但是在我说的这个LMCA的position，是Long position：Apr 17 2015 Call@55，不存在margin的问题；
2、这个交易是在TFSA账户里进行的，也说明没用到margin，因为TFSA里面只能做Long，covered call和married put；
3、QuesTrade给出的提示是LMCA进行了某种关键信息变更：http://help.questrade.com/how-to/iq...ption-contracts/adjusted-options#.VF0GBvldXCA
从交易平台上看，有下面这样的显示：

这是什么意思呢？代表我原先的每一手call option=1手LMCA call@55+0.25手LBDAV call@55吗？还是说我只能二者中选择一个？

 

[观雨]

Sold PBR Jan. 20 2017 Put@15

 

[观雨]

关于LMCA的case，打电话给QuesTrade搞清楚了，和大家分享：
因为LMCA 11月4日分拆出了Liberty Broadband，因此原来的1股LMCA=1股新LMCA+0.25LBRDA

option的情况就稍微复杂一点儿，原来的LMCA call标记为LMCA (2) call，同样是按上面的比例折合上面两支股票，
比如今天LMCA$36.37，LBRDA$49.52，LMCA（2）at-money 的call就应该是36.37+0.25*49.52=48.75

 

[CCOYYOTEE]

这帮赌博佬，还没有输光啊。继续关注。

 

[观雨]

Sold EBAY Jan 15 2016 call@50; 6.7\8.1 170天收益21%

 

[安卓男]

关二爷威武！

 

[观雨]

Short SINA Nov. 22 Put@52.5 被assigned； 等效$45.05（=52.5-7.45）买入SINA，目前每股账面亏$7。

 

[科学养猪]

Short SINA Nov. 22 Put@52.5 被assigned； 等效$45.05（=52.5-7.45）买入SINA，目前每股账面亏$7。

我卖了45的CALL 和38 的PUT，上周公布季报前的价格实在太诱人了。 直到昨天为止还是阳光灿烂，今天2% 跌幅卡在脖子上了。

不过我有信心，如果2天后低于38，我就执行期权买入股票。

 

[观雨]

我卖了45的CALL 和38 的PUT，上周公布季报前的价格实在太诱人了。 直到昨天为止还是阳光灿烂，今天2% 跌幅卡在脖子上了。

不过我有信心，如果2天后低于38，我就执行期权买入股票。

为啥要行权呢，你不是一贯要吃时间的？
你卖的的call和put 到期日是一样的吗，难道这就是传说中的short straddle玩法？呵呵

 

[科学养猪]

为啥要行权呢，你不是一贯要吃时间的？
你卖的的call和put 到期日是一样的吗，难道这就是传说中的short straddle玩法？呵呵

是的，同一个到期时间， 专门吃两边时间的黑心做法。 SINA我觉得这个位置不错的，看明后2天的情况，我会行权， 或者ROLL DOWN。 我比比较喜欢SINA这个位置的BETA。

 

[科学养猪]

为啥要行权呢，你不是一贯要吃时间的？
你卖的的call和put 到期日是一样的吗，难道这就是传说中的short straddle玩法？呵呵

你的SINA准备如何？ 卖COVERED CALL ? 我不太明白当DEEP IN THE MONEY的时候，由于没有时间价值，你应该BUY BACK TO CLOSE才好，比等着被ASSIGN 好啊。 为什么你不作为呢？

 

[观雨]

你的SINA准备如何？ 卖COVERED CALL ? 我不太明白当DEEP IN THE MONEY的时候，由于没有时间价值，你应该BUY BACK TO CLOSE才好，比等着被ASSIGN 好啊。 为什么你不作为呢？

SINA就留着股票喽，等股价回到$45以上再考虑出手了。像SINA这种在底部的股票，我是不会卖COVERED CALL的，万一被call走了就赔了，不冒这个险。要卖COVERED CALL，怎么也得等到$60以上。
这个short put在账上已经浮亏一段时间了，如果到期前BUY BACK TO CLOSE，不就realize loss了吗？
我是从不做割肉/止损操作的，手里拿着股票，总有一天会涨回来的，别的素质差一些就靠心理素质顶着了，呵呵。当然我这么做有两个前提，一是只做好公司的股票（蓝筹/指数成分股，基本面要够牢固）；二是坚持抄底绝不追高。
比如新浪现在账面上趴着$2.32B的cash，平均到每股是$35.74，而目前股价$37.28。什么意思呢？相当于SINA整个公司目前才卖$1.5一股，SINA已经差到penny stock的水平了吗？我觉得没有，所以我想加仓点SINA也许是个不错的选择。

最近几个月主要在操作期权，相比较而言，手里握着股票简直就跟存GIC一样的，完全感觉不到压力，呵呵。